¿Para qué sirve esta calculadora?
El comparador de productos de ahorro te permite confrontar dos o más alternativas de inversión (cuenta de ahorro, depósito, fondo monetario, fondo indexado, etc.) con diferentes tipos de interés o rentabilidades, plazos y fiscalidades, para ver cuál genera más capital neto al cabo de los años. Muchos ahorradores eligen productos por el marketing o por costumbre sin comparar matemáticamente lo que cada opción genera a largo plazo. Una diferencia aparentemente pequeña del 1 % en la rentabilidad anual puede suponer decenas de miles de euros de diferencia en 20-30 años gracias al interés compuesto.
¿Cómo se usa?
- Introduce el capital inicial y la aportación mensual para ambas opciones.
- Introduce la rentabilidad anual de cada producto (TAE para depósitos; rentabilidad histórica esperada para fondos).
- Selecciona el plazo de comparación en años.
- Indica la fiscalidad: si los rendimientos tributan anualmente (depósitos) o se difieren (fondos de inversión).
- Pulsa Calcular para ver el capital final, los rendimientos brutos, los impuestos y el neto de cada opción.
¿Qué significan los resultados?
- Capital final bruto
- El patrimonio acumulado antes de impuestos. Refleja el poder del interés compuesto en cada opción.
- Impuestos totales
- Los tributos pagados sobre los rendimientos. Los depósitos tributan cada año; los fondos solo al reembolsar (diferimiento fiscal).
- Capital final neto
- El dinero que realmente te queda después de impuestos. Es la métrica más relevante para comparar opciones.
Preguntas frecuentes
¿Qué ventaja fiscal tienen los fondos de inversión frente a los depósitos?
Los fondos de inversión permiten diferir los impuestos hasta el momento del reembolso: mientras no vendes, no pagas. Además, puedes traspasar entre fondos sin tributar (cambiar de un fondo a otro no es un hecho imponible en España). Los depósitos, en cambio, tributan por los intereses generados cada año, independientemente de si los retirar o no. Este diferimiento fiscal en fondos permite que los rendimientos se reinviertan íntegros y generen más interés compuesto a lo largo del tiempo.
¿Merece la pena un depósito al 3 % frente a un fondo indexado?
Para plazos cortos (1-3 años) y cuando el objetivo es preservar capital sin riesgo, un depósito al 3 % puede ser superior a un fondo indexado con volatilidad alta. Para plazos de 5 años o más, los fondos indexados globales han generado históricamente rentabilidades del 7-10 % anual, muy superiores al depósito. La elección correcta depende del plazo, la tolerancia al riesgo y si el dinero puede estar inmovilizado o no.
¿Qué es el TAE real y cómo se compara con el TIN?
El TIN (Tipo de Interés Nominal) es el tipo de interés sin considerar la frecuencia de capitalización ni las comisiones. El TAE (Tasa Anual Equivalente) normaliza la comparación incluyendo el efecto de la capitalización (mensual, trimestral, anual) y las comisiones. Siempre compara productos usando la TAE. Un depósito al TIN del 3 % con capitalización mensual tiene una TAE de aproximadamente el 3,04 %, lo que lo hace ligeramente superior a otro al mismo TIN con capitalización anual.
Consejos relacionados
Compara siempre los productos en el mismo escenario temporal. Una cuenta de ahorro al 3 % es excelente para 1-2 años, pero inapropiada para el ahorro de la jubilación a 30 años. El horizonte temporal es el factor más determinante en qué tipo de producto usar.
No ignores las comisiones de gestión de los fondos. Una diferencia del 0,5 % anual en comisiones supone una diferencia enorme a 20-30 años. Los fondos indexados de bajo coste (0,1-0,2 % de TER) superan sistemáticamente en resultado neto a los fondos de gestión activa con comisiones del 1,5-2 %.
Busca el complemento adecuado, no la competición entre productos. El depósito para el fondo de emergencia, el fondo indexado para la jubilación, y un bono o fondo monetario para el ahorro a medio plazo. Cada producto tiene su función; el objetivo es asignar el dinero correcto al producto correcto según el plazo y el riesgo aceptado.
